Rendement Livret A en février 2026 : 1,5 % net, les autres livrets

Le taux du Livret A est fixé à 1,5 % net depuis le 1er février 2026, selon le ministère de l'Économie (economie.gouv.fr, janvier 2026). Le LEP est à 2,5 % et le LDDS à 1,5 %. Le taux du Livret A passera à 1,7 % le 1er août 2026 (service-public.gouv.fr).

Le taux du Livret A passe à 1,5 % net depuis le 1er février 2026, contre 1,7 % auparavant. Cette baisse, confirmée par le ministère de l'Économie (economie.gouv.fr, 15 janvier 2026), concerne aussi le LDDS. Le LEP recule à 2,5 % mais reste le meilleur taux sans risque. Cet article détaille les nouveaux taux, leur impact chiffré sur une épargne de 5 000 € à 22 950 €, les conditions de chaque livret et les alternatives à connaître pour les mois à venir.

Ce qu'il faut retenir

• Le Livret A rapporte 1,5 % net depuis le 1er février 2026, contre 1,7 % avant cette date.
• Le LEP, réservé aux ménages modestes, offre 2,5 % net, soit un gain annuel de 125 € pour 5 000 € épargnés (contre 75 € sur Livret A).
• Le taux du Livret A remontera à 1,7 % le 1er août 2026, selon service-public.gouv.fr, et pourrait atteindre 1,8 % si les données d'inflation le justifient.
• Le LDDS, aligné sur le Livret A, ne présente aucun avantage supplémentaire : privilégier le LEP si vous êtes éligible.
• Les fonds en euros affichent un rendement moyen 2025 de 2,65 % net de frais (ACPR, juin 2026), mais avec une disponibilité différée du capital.

Taux Livret A au 1er février 2026 : 1,5 % net confirmé par l'État

Depuis le 1er février 2026, le taux d'intérêt annuel du Livret A est fixé à 1,5 % net. Ce taux s'applique jusqu'au 31 juillet 2026. La décision a été officialisée par un communiqué de presse du ministère de l'Économie le 15 janvier 2026 (presse.economie.gouv.fr, n°260). Le taux précédent, en vigueur depuis le 1er février 2025, s'élevait à 1,7 % (service-public.gouv.fr).

Cette baisse de 0,2 point est la conséquence directe du ralentissement de l'inflation, mécanisme sur lequel repose la formule de calcul du taux depuis 2020. Le taux est révisé deux fois par an, au 1er février et au 1er août. Il est calculé à partir de la moyenne semestrielle du taux d'inflation (hors tabac) et des taux interbancaires €STR.

Le site officiel economie.gouv.fr précise que le taux du Livret A est fixé par arrêté du ministre de l'Économie, sur proposition du gouverneur de la Banque de France. La formule automatique peut être écartée en cas de « circonstances exceptionnelles », mais cela n'a pas été le cas pour cette révision.

Le LDDS, dont le taux est aligné sur celui du Livret A, passe également à 1,5 % depuis le 1er février 2026. Pour les épargnants, ce nouveau taux reste inférieur à l'inflation estimée autour de 2 % sur le premier semestre 2026, ce qui signifie une érosion modérée du pouvoir d'achat de l'épargne.

Pour en savoir plus sur l'évolution des taux et les prévisions pour 2026, n'hésitez pas à consulter notre analyse détaillée du taux Livret A 2026.

Pour suivre l'évolution complète du taux tout au long de l'année, consultez notre article sur l'évolution complète du taux Livret A en 2026.

Décision officielle du 15 janvier 2026

Le communiqué de presse du ministère (Paris, 15 janvier 2026) a annoncé la baisse simultanée du Livret A, du LDDS et du LEP. Le taux du Livret A passe de 1,7 % à 1,5 %, celui du LEP de 2,7 % à 2,5 %. Cette décision s'inscrit dans la trajectoire de normalisation des taux d'épargne réglementée après le pic de 3 % atteint en 2023.

L'arrêté a été publié au Journal officiel le 16 janvier 2026. Les banques et établissements de crédit ont appliqué le nouveau taux dès le 1er février, sans délai de transition. Les intérêts sont calculés par quinzaine et versés le 31 décembre de chaque année.

Rappel de la formule de calcul du taux

La formule, en vigueur depuis 2020, repose sur la moyenne semestrielle du taux d'inflation (hors tabac) et de l'€STR (taux interbancaire à court terme). Concrètement, le taux est le résultat de la moyenne de ces deux indicateurs, avec un plancher légal fixé à 0,5 %.

Entre août 2025 et janvier 2026, le ralentissement de l'inflation a mécaniquement tiré la formule vers le bas, d'où le passage à 1,5 %. Le gouverneur de la Banque de France a proposé ce taux, le ministre l'a suivi. La formule s'applique de manière automatique, sauf si le ministre décide d'y déroger « pour des motifs de stabilité financière ou de circonstances exceptionnelles » (economie.gouv.fr, janvier 2026).

Pourquoi le taux a-t-il baissé ? Inflation, formule et calendrier

La baisse du taux en février 2026 reflète le ralentissement de l'inflation constaté au second semestre 2025. L'inflation hors tabac, indicateur clé de la formule, a nettement décéléré, passant de 2,3 % en moyenne sur le premier semestre 2025 à environ 1,6 % sur le second. Cette diminution de l'inflation a réduit la moyenne semestrielle utilisée pour le calcul, entraînant mécaniquement un taux plus bas.

Sur le même sujet, notre article taux assurance vie 2026 : fonds euros entre 2,15 % et 4,45 % complète cette analyse.

La révision du taux du Livret A intervient deux fois par an : le 1er février et le 1er août. Cette périodicité permet d'ajuster la rémunération de l'épargne à l'évolution des prix. Le taux applicable en février est calculé sur la base des données d'inflation et d'€STR des six mois précédents (août à janvier).

La Banque de France transmet sa proposition au ministère de l'Économie au plus tard le 15 du mois précédant la révision. Le ministre peut soit suivre la proposition, soit la modifier dans des cas exceptionnels. Pour la révision du 1er février 2026, la proposition automatique a été retenue sans modification.

La révision semi-annuelle : comment fonctionne-t-elle ?

Le mécanisme de révision semi-annuelle a été instauré par la loi du 22 mai 2019 relative à la croissance et la transformation des entreprises (loi PACTE). Avant 2020, le taux était révisé une fois par an. La fréquence accrue vise à mieux protéger l'épargne contre l'inflation et à éviter des écarts trop marqués.

Les données de l'INSEE pour l'inflation et de la BCE pour l'€STR sont publiées mensuellement. La Banque de France les agrège et calcule le taux théorique. En pratique, le taux du Livret A est connu environ un mois avant son entrée en vigueur, ce qui laisse aux épargnants le temps d'ajuster leur stratégie.

Taux Livret A août 2026 : vers un retour à 1,7 %

Service-public.gouv.fr a confirmé que le taux du Livret A passera à 1,7 % le 1er août 2026 (actualité A18000, consultée en juillet 2026). Cette remontée s'explique par une stabilisation de l'inflation autour de 2 % au premier semestre 2026, selon les données provisoires de l'INSEE.

Une prévision intermédiaire évoquée par Boursorama (30 juin 2026) mentionnait une hypothèse à 1,8 % si les données d'inflation définitives se révélaient plus élevées. Toutefois, le chiffre de 1,7 % est désormais officiel. L'épargnant doit donc s'attendre à un rendement annuel moyen de 1,6 % sur l'ensemble de l'année 2026, en tenant compte des deux périodes de taux (1,5 % puis 1,7 %).

Tous les livrets réglementés en février 2026 : LEP, LDDS, Livret Jeune, CEL

Le tableau ci-dessous synthétise les taux et plafonds des principaux livrets réglementés au 1er février 2026. Ces données sont issues de economie.gouv.fr et service-public.gouv.fr. Les taux sont nets de fiscalité pour les livrets exonérés (Livret A, LDDS, LEP, Livret Jeune).

Pour une comparaison détaillée des performances et des conditions d'accès, consultez notre comparatif complet du meilleur livret d'épargne en 2026.

Taux LEP 2026 : 2,5 %, le meilleur taux garanti sans risque

Le LEP (Livret d'Épargne Populaire) affiche un taux de 2,5 % depuis le 1er février 2026, contre 2,7 % auparavant (boursorama.com, 7 février 2026). Ce taux reste le plus élevé parmi les livrets réglementés exonérés d'impôt. Il est réservé aux contribuables dont le revenu fiscal de référence ne dépasse pas certains plafonds : par exemple, 23 028 € pour une personne seule en 2026 (service-public.gouv.fr).

Le plafond de dépôt est de 10 000 €. Avec un encours de 10 000 €, le gain annuel net s'élève à 250 €, contre 150 € sur un Livret A au même montant. L'écart de 1 point de pourcentage représente un gain supplémentaire de 100 € par an pour un épargnant au plafond.

L'éligibilité est vérifiée chaque année par la banque. Une personne qui devient inéligible peut conserver son LEP, mais ne peut plus y effectuer de versements.

Taux Livret LDD 2026 : aligné sur le Livret A à 1,5 %

Le LDDS (Livret de Développement Durable et Solidaire) offre un taux de 1,5 % depuis le 1er février 2026, identique à celui du Livret A (economie.gouv.fr, janvier 2026). Son plafond est de 12 000 €. Il est accessible à toute personne majeure, sans condition de revenus.

Le LDDS ne présente pas de différence de rémunération par rapport au Livret A, mais il permet de doubler la capacité d'épargne exonérée si l'on cumule les deux livrets. À ce jour, seule l'offre d'un livret fiscalisé (type Livret Bourso+, Distingo) peut offrir un taux supérieur, mais avec une imposition des intérêts.

De plus, pour un aperçu complet des règles et du plafond LDD 2026, consultez notre guide dédié.

Livret Jeune et CEL : ce qu'il faut savoir

Le Livret Jeune est accessible aux 12-25 ans résidant en France. Son taux est librement fixé par chaque banque, mais ne peut être inférieur à celui du Livret A, soit 1,5 % au 1er février 2026 (economie.gouv.fr). Certaines banques proposent des taux promotionnels plus élevés. Le plafond est de 1 600 €.

Le CEL (Compte Épargne Logement) rapporte 1,25 % brut, soumis aux prélèvements sociaux de 17,2 %, soit un rendement net d'environ 1,04 %. Le PEL ouvert depuis le 1er janvier 2026 offre 2 % brut (service-public.gouv.fr), contre 1,75 % pour les plans antérieurs. La flat tax de 30 % s'applique aux intérêts du PEL, sauf dispense annuelle. Pour plus de détails sur le Livret Jeune, consultez notre article sur les taux et conditions du Livret Jeune en 2026.

CAS PRATIQUE CHIFFRÉ : combien rapporte votre Livret A en février 2026 ?

Prenons trois scénarios concrets pour mesurer l'impact du taux à 1,5 % sur 12 mois. Les intérêts sont calculés sur la base d'un capital constant, en appliquant le taux annuel de 1,5 % net. La règle des quinzaines est intégrée : les versements produisent intérêt à partir du 1er ou du 16 du mois suivant leur date de valeur.

Scénario 1 : 5 000 € : Intérêts annuels : 5 000 × 1,5 % = 75 €. À titre de comparaison, ce même capital placé sur un LEP à 2,5 % rapporterait 125 €, soit 50 € de plus.

Scénario 2 : 15 000 € : Intérêts annuels : 15 000 × 1,5 % = 225 €. C'est le gain net pour un épargnant qui ne peut pas ou ne souhaite pas ouvrir un LEP. Le rendement réel, après inflation estimée à 2 %, est en réalité négatif de 0,5 point.

Scénario 3 : 22 950 € (plafond) : Intérêts annuels : 22 950 × 1,5 % = 344,25 €. Pour un épargnant ayant déjà atteint le plafond du Livret A, la question se pose de savoir où placer les liquidités excédentaires. Notre article sur le plafond du Livret A et que faire une fois atteint détaille les options.

Calcul des intérêts à 1,5 % selon votre encours

Le calcul est simple : capital × 1,5 %. Pour un capital de 7 500 €, le gain annuel est de 112,50 €. Attention : si le capital varie en cours d'année, les intérêts sont calculés par quinzaine sur la base du solde le plus bas sur chaque quinzaine. Il est donc préférable de verser en début de quinzaine pour maximiser les intérêts.

Un épargnant qui dispose de 10 000 € sur un Livret A et de 10 000 € sur un LEP obtiendra un gain annuel combiné de 150 € + 250 € = 400 € nets. C'est la stratégie optimale pour un ménage éligible, sans aucun risque de perte en capital.

La règle des quinzaines : quand verser pour ne pas perdre d'intérêts

Les intérêts du Livret A sont calculés le 1er et le 16 de chaque mois, sur la base du solde le plus bas de la quinzaine écoulée. Un versement effectué le 15 janvier ne produira intérêt qu'à partir du 1er février ; un versement effectué le 16 janvier produira intérêt à partir du 1er février également.

Pour maximiser le rendement, il convient de verser les liquidités avant le 1er ou le 16 du mois, et de les retirer juste après le 16 ou le 1er. Ce principe s'applique à tous les livrets réglementés (LEP, LDDS, Livret Jeune).

ERREUR COURANTE : croire que le Livret A est toujours la meilleure option sans risque

Beaucoup d'épargnants conservent la totalité de leur épargne de précaution sur le Livret A, sans vérifier leur éligibilité au LEP. Pourtant, le LEP offre 2,5 %, soit 1 point de pourcentage de plus que le Livret A (economie.gouv.fr, 2026). Pour un encours de 7 500 €, le manque à gagner annuel s'élève à 75 € nets.

L'absence de vérification de l'éligibilité au LEP est l'erreur la plus coûteuse en matière d'épargne réglementée. Le plafond de revenus est revalorisé chaque année et de nombreux ménages ignorent qu'ils y sont éligibles. Les simulateurs officiels sur service-public.gouv.fr permettent de vérifier son éligibilité en quelques clics.

Une autre option souvent ignorée : les fonds en euros de l'assurance vie. Leur rendement moyen 2025 s'établit à 2,65 % net de frais de gestion, selon les chiffres de l'ACPR (boursorama.com, 20 juin 2026). Ce rendement est supérieur à celui du Livret A et du LEP, mais la disponibilité du capital est plus longue (quelques jours) et le capital n'est pas garanti de la même façon par l'État. L'assurance vie bénéficie également d'une fiscalité allégée après 8 ans de détention.

Négliger le LEP quand on y est éligible : le coût réel

Le coût d'opportunité est tangible. Un couple avec deux enfants, éligible au LEP, qui laisse 10 000 € sur un Livret A au lieu d'un LEP, perd 100 € par an. Si les deux conjoints ouvrent chacun un LEP, le gain annuel supplémentaire peut atteindre 200 € (10 000 € × 2 × 1 %).

La condition de revenus pour 2026 (basée sur le RFR 2024) est de 35 326 € pour un couple avec deux parts (service-public.gouv.fr, actualité A18261). De nombreux foyers avec des revenus modestes ou moyens peuvent y prétendre.

Fonds en euros et assurance vie : une piste complémentaire à étudier

Les fonds en euros ont servi un rendement moyen de 2,65 % en 2025, net de frais de gestion (ACPR, boursorama.com, 20 juin 2026). Certains contrats ont même dépassé 3 %. Ce rendement est supérieur à celui du Livret A et du LEP, mais il faut prendre en compte les frais d'entrée éventuels et la fiscalité en cas de rachat.

L'assurance vie n'est pas un livret : le capital n'est pas garanti par l'État mais par l'assureur, et les retraits partiels sont soumis à l'impôt (selon la durée du contrat). Elle reste une alternative pertinente pour une épargne de moyen-long terme, après avoir constitué une épargne de précaution sur les livrets réglementés.

Perspectives du taux Livret A en 2026 : que prévoir après août ?

Le taux du Livret A passera à 1,7 % le 1er août 2026 (service-public.gouv.fr). Cette hausse de 0,2 point est la conséquence d'une inflation restée autour de 2 % au premier semestre 2026. Une hypothèse à 1,8 % avait été évoquée par Boursorama (30 juin 2026) sur la base des données provisoires d'inflation, mais le taux officiel de 1,7 % a été confirmé.

Pour la fin d'année 2026, le taux ne sera pas révisé avant le 1er février 2027. Si l'inflation se maintient autour de 2 %, le taux pourrait rester à 1,7 % ou légèrement augmenter. Les prévisions à plus long terme restent incertaines, car elles dépendent de l'évolution des prix et de la politique monétaire de la BCE.

L'épargnant doit garder à l'esprit que le rendement réel du Livret A (taux moins inflation) reste négatif tant que l'inflation dépasse le taux facial. Avec une inflation de 2 % et un taux de 1,7 %, le pouvoir d'achat de l'épargne s'érode de 0,3 % par an. Cela justifie de ne pas immobiliser des sommes trop importantes sur ce seul support, au-delà de l'épargne de précaution.

Sources

• economie.gouv.fr
• service-public.gouv.fr
• presse.economie.gouv.fr
• economie.gouv.fr
• service-public.gouv.fr
• boursorama.com
• boursorama.com
• boursorama.com

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